Mosaic inicia oferta de recompra de dívida de até US$ 1,4 bi

Mosaic inicia oferta de recompra de dívida de até US$ 1,4 bilhão

A Mosaic, produtora de fertilizantes fosfatados e potássicos, iniciou uma oferta para recomprar em dinheiro parte de seus títulos de dívida em circulação. A operação soma até US$ 1,4 bilhão e será financiada por uma nova emissão de títulos de dívida. O anúncio foi feito nesta segunda-feira (10).

A oferta contempla quatro séries de papéis, que somam US$ 1,747 bilhão em principal em circulação. A prioridade para a recompra será dada aos títulos de 2027, seguidos pelas debêntures de 2028, pelos títulos de 2028 e, por último, pelos papéis com vencimento em 2029. Para esta última série, a empresa estabeleceu um limite de US$ 150 milhões em valor agregado de compra.

As séries incluídas na oferta da Mosaic

Os papéis elegíveis são:

• Títulos seniores com juros de 4,05% e vencimento em 2027
• Debêntures de 7,30% com vencimento em 2028
• Títulos seniores de 5,375% com vencimento em 2028
• Títulos seniores de 4,35% com vencimento em 2029

A companhia informou que poderá fazer rateio caso o volume de títulos ofertado pelos investidores supere os limites estabelecidos. O valor pago por cada série será calculado com base no rendimento de um título do Tesouro dos Estados Unidos de referência, acrescido de um spread fixo.

Prazo e liquidação da recompra

A oferta ficará aberta até as 18h de sexta-feira (14), no horário de Nova York, salvo se for prorrogada ou encerrada antecipadamente. A liquidação está prevista para 18 de agosto. Os investidores cujos títulos forem aceitos também receberão os juros acumulados desde o último pagamento até a data de liquidação.

Condições para a conclusão da operação

A operação está condicionada, entre outros fatores, à conclusão de uma nova oferta pública de títulos seniores da Mosaic. A empresa precisa obter recursos líquidos suficientes para pagar os títulos aceitos na recompra e os juros acumulados. Caso essa condição não seja atendida, a companhia poderá não concluir a aquisição dos papéis ofertados.

Situação financeira da companhia

No fim de 2025, a Mosaic tinha US$ 4,3 bilhões em dívida de longo prazo e US$ 759,9 milhões em dívida de curto prazo. Naquele momento, a empresa também tinha US$ 276,6 milhões em caixa e equivalentes de caixa e uma linha de crédito rotativa de US$ 2,5 bilhões. Os números ajudam a dimensionar o peso da operação no balanço da companhia.

A Mosaic contratou Citigroup Global Markets, BMO Capital Markets e U.S. Bancorp Investments como coordenadores da oferta. A movimentação é acompanhada de perto por investidores que monitoram a gestão de passivos da empresa. O próximo passo esperado é a definição dos termos da nova emissão de títulos, que viabilizará o pagamento da recompra.

Perguntas Frequentes

Qual o valor total da oferta de recompra da Mosaic?

A oferta soma até US$ 1,4 bilhão em valor total, financiada por uma nova emissão de títulos de dívida.

Quais séries de títulos estão incluídas na recompra?

Quatro séries: títulos de 4,05% com vencimento em 2027, debêntures de 7,30% com vencimento em 2028, títulos de 5,375% com vencimento em 2028 e títulos de 4,35% com vencimento em 2029.

Até quando a oferta fica aberta?

A oferta fica aberta até as 18h de sexta-feira (14), no horário de Nova York, salvo prorrogação ou encerramento antecipado.

O que acontece se a condição não for atendida?

Se a nova oferta de títulos seniores não for concluída, a Mosaic poderá não adquirir os papéis ofertados na recompra.

Quem são os coordenadores da oferta?

Citigroup Global Markets, BMO Capital Markets e U.S. Bancorp Investments atuam como coordenadores da operação.